科技金融發展論文范文

本站小編為你精心準備了科技金融發展論文參考范文，愿這些范文能點燃您思維的火花，激發您的寫作靈感。歡迎深入閱讀并收藏。

一、廣東科技金融發展的基本形勢分析

（一）發展現狀近年來，廣東在財政科技投入和銀行科技信貸結合、科技金融與科技資本市場結合等方面作了很多嘗試和創新，形成了科技與金融互動的良好局面，形成了一條有廣東特色的科技金融路子。首先，廣東省政府科技經費投入保持逐年穩定增長，財政科技撥款額穩步增加，研究與試驗發展（R&D）經費投入力度加大，R&D經費投入強度進一步提高。在地方財政科技撥款上，2008與2010年廣東均排名全國首位，2009年排名第二位；2010年財政科學技術支出占當年全省財政支出的比重為3.96%。另外，廣東省除擬設立200億元的高新技術產業投資基金重點支持電子信息、生物醫藥和海洋科技等產業外，自2009年開始，廣東省每年安排5000萬元專項資金支持科技型中小企業發展。從2012年開始，省財政將每年安排超過1億元信用保險專項扶持資金用于支持廣東省科技企業積極投保短期出口信用保險、小微信保易專項保險和進口信用保險。其次，創業風險投資機構越來越多，目前廣東省共有創業投資機構2800多家，管理資金規模超過3500億。第三，科技資本市場正在完善，目前廣東已構建了包括主板市場、創業板市場、三板市場在內的多層次科技資本市場；包括技術產權交易所在內的OTC市場正在探索中前進，已取得了一定的成效；債務性融資市場則相對滯后，目前僅有科技型中小企業發放的中小企業集合債。截至2013年6月份，轄區共有上市公司184家，總市值1.1萬億元，分別較2006年底增長1.3倍和3.18倍；證券公司5家，資產總額和凈資產分別為1027億元和387億元，分別比2006年底增長1.32倍和5.62倍；期貨公司11家，期貨營業部88家，較2006年底增長4.5倍；基金管理公司3家，基金規模達3510億份，較2006年底增長4.25倍。第四，科技貸款市場已形成商業銀行科技貸款、政策性商業銀行科技貸款和民間金融科技貸款共同發展的局面。2008年，國家開發銀行和廣東省合作，由廣東省撥出1億元設立“貸款風險準備金”，國開行將在五年內配套180億元風險貸款用于科技企業。第五，科技保險還處在探索階段，《廣東省科學和技術發展“十二五”規劃》首次提出發展科技保險，試行并推廣知識產權質押貸款業務。目前針對高新技術企業研發的產品的保險已經逐漸開展，比如由惠州市科技局、中國出口信用保險公司廣東分公司和華泰財產保險股份有限公司聯合推出的針對惠州高新技術企業的科技保險；而針對科技活動的保險和針對科技金融工具的保險則仍未有相關產品或案例出現。第六，科技金融環境基本上有效、開放的運行。目前，廣東省企業信用體系建設正在全省展開，擔保體系建設也在有效開展，針對企業管理人士的培訓也開始逐步推進。掛牌在番禺節能科技園的廣東省科技金融聚集區，是廣東為加強科技金融環境建設的新舉措。

（二）存在問題盡管廣東在科技金融各方面做了很多卓有成效的探索，但是步子仍不夠大，所取成就與廣東經濟大省的地位仍不相符。目前，廣東省在科技與金融結合的工作機制、政策機制及效益評估方面的成效還不能滿足廣東科技企業技術升級和經濟轉型對金融的需求。廣東科技金融發展遇到的主要問題如下：1.思想意識上有待進一步統一首先，很多人認為科技金融是市場行為，政府不應干預；因此，坐視廣大科技型中小企業融資難不理。其次，還有觀點認為由于科技型中小企業抵押擔保缺失、生命周期短這兩個固有特點，政府必須全額出資解決科技型中小企業融資難的問題。政府完全不引導，不監管，大量處于種子期、初創期的科技企業將很難生存下來；而另一方面，我們在一些地市調研中發現，有些地方的政府片面以為風投是解決科技型中小企業融資難的唯一手段，因此積極成立風投公司；結果是：風投由于趨利避險本性都盯著上市企業，而上市公司并不缺錢；擔保公司不搞擔保，搞高利貸，地下錢莊；真正需要錢的中小企業仍然貸不了款。2.缺乏科技金融參與各方的頂層設計科技金融要想獲得發展，必須明確各參與主體的角色和利益，必須規劃各參與方的參與模式。政府、銀行、企業、保險、擔保等各參與方應發揮什么作用？政府應在什么階段介入？以什么角色介入？介入到什么程度？銀行如何在現有體制下進行金融產品創新？保險機構應怎樣配合等等，這些問題都需要從頂層進行設計。3.科技金融統計指標體系亟待構建市場上有大量的處于發展早期的科技企業融不到資，而同時又有大量的各種資本在尋求出路，引起錯位的一個很大原因是供需雙方信息不對稱。我們在調研中發現，企業、政府、機構都需要一個能洞察各方需求的科技金融信息服務平臺，而缺乏科學可行的科技金融統計指標體系和相應的科技金融結合效益評價系統是構建功能齊備的科技金融信息服務平臺的主要障礙。4.科技金融培訓機制有待于分層次全面展開產業鏈要完整，需要創新鏈支撐，創新鏈要完整，需要資金鏈支撐，資金鏈要完整，需要熟悉資金運作過程的管理人士。而中小企業管理人員往往都是企業開發人員，他們專注于技術研發，而不擅長營銷、融資等商業模式；金融界人員不懂產業鏈，不懂科技規律，不懂知識產權，因此不敢放貸。這種困境彰顯復合型人才的缺失，因此促進科技金融結合應從人才培養上開始，金融人才應先了解產業鏈、創新鏈、才能開始去從事金融；而企業技術人員同時又是管理人員的應加強企業融資、營銷等商業技能。

二、促進廣東科技金融結合的對策

科技金融工作是一個涉及面廣的系統工作，它的大力發展依賴于各參與方的主觀積極性。隨著廣東省《關于全面推進金融強省建設若干問題的決定》的，進一步明確了廣東的金融強省戰略，而科技金融也晉升為廣東要大力發展的五大金融之一。因此，筆者根據以上分析提出以下對策建議。

（一）必須形成兩個方向的合力，即橫向層次的合力和縱向層次的合力在同一層面上，要通過協調機制、聯席會制度等組織方式，充分調動科技廳、金融辦、發改委等政府的工作積極性；要充分引導金融機構、類金融機構的參與性，讓他們意識到參與科技金融工作并非政治工作，而是政府主導并規范的市場投資行為；要加大對科技企業關于投融資信息的宣傳力度，努力營造創新創業的有利局面。在此基礎上，各參與方要形成上下一致，上行下效，操作規范，監督有效的縱向同心協力模式；應明確目標、使命，運行機制，行動綱領。目前的很多做法只是個案，需盡快沉淀為機制，這樣才能滿足大規模中小企業的融資需求。已有的實踐表明，在科技金融發展的第一階段，政府應責無旁貸，也要當仁不讓地發揮絕對主導作用，否則科技金融工作就如一般散沙，互相推讓，結果就是互相之間做做樣子。黨的十八大報告明確指出“經濟體制改革的核心問題是處理好政府和市場的關系，必須更加尊重市場規律，更好發揮政府作用。”，因此政府應在以下層面有所作為。首先，由政府全額出資擴大種子基金規模；條件成熟后再擴充引導基金規模，引導更多的民間、風投資本進入；根據實施效果再審時度勢規劃新型全資再擔保公司。東莞在政府出資設立引導基金方面的實踐有一定借鑒意義。其次，為銀行準備風險準備金，為銀行、擔保機構提供工作補貼。第三，為企業分擔責任，降低企業費用支出，搭建貼息平臺。第四，當科技金融工作進入軌道后，政府應將工作重心轉向完善監督機制上，這也是政府最應該做的工作。很多事情一旦上了臺階，就容易形成一窩蜂的局面，因此政府必須有效的監督、控制并引領發展勢頭。第五，科技金融發展中政府職能不能缺位，但需要特別強調的是更不能越位，政府行為必須懂得適可而止，準確把握范圍與力度，這樣才能發揮正面推進作用而不至于形成阻滯。

（二）完成科技金融發展頂層設計歷史使命和基本目標是科技金融頂層設計的根本出發點。按照金融支持技術創新和技術產業化的本質要求，更好地發揮市場配置資源的決定作用，從金融機構體系、中介服務體系、金融市場體系、政府組織體系和管理監督體系5個方面完成頂層設計。具體改革途徑和相應舉措呼之欲出：大膽探索金融產品創新、金融工具創新，鼓勵多層次債券市場包括高收益債券市場發展；盡快出臺相關政策法規，引導私募基金、風險投資、天使投資、對沖基金、產業基金、并購基金等一切新金融模式快速發展，激發政府直投基金和引導基金的輻射功能，降低科技企業對銀行貸款的過度依賴；大膽創新中介服務體系，大幅精簡流程。

（三）盡快搭建功能齊備的科技金融信息服務平臺應盡早組織統計、銀行、企業等相關領域專家確定科技金融統計指標體系，在此基礎上搭建一個能夠整合企業融資需求、機構投資狀況、政府專項基金政策、創新創業項目等信息資源的平臺。平臺應以構建金融機構信息和金融產品數據庫、科技型中小企業發展概況數據庫、擔保機構擔保信息數據庫、科技型中小企業信用信息數據庫、專利數據庫等為基礎，以提供貸款、擔保、科技保險、風險投資、股權轉讓、上市指引等信息服務為核心，以銀行、機構、科技型中小企業或個人投、融資為主要服務對象；然后逐漸擴展開發有利于科技型中小企業發展的其他衍生功能。

（四）逐步建立科技企業成長潛力評價機制和科技企業信用評級體系對科技企業的技術可持續開發能力、產品市場競爭力、管理能力、營銷能力等建立評價機制，有利于篩選并挖掘最有成長潛力的科技企業。另外，企業信用關乎一個企業的融資效率甚至企業的發展，因此應優先建立科技企業信用評級體系、評級制度和信息通報制度。

（五）繼續完善多種類、多層次資本市場協作機制首先，基于降低金融機構的風險，需建立由政府主導的融資擔保體系，體系應由政府參股或控股的擔保公司、再擔保公司，信貸風險分擔機制，信貸風險補償基金等構成；也可以嘗試建立風險池或建立風險準備金模式，進一步完善風險分擔機制。同時應充分發揮保險的平衡作用，大力發展貸款保證保險和信用保險業務，穩步擴大出口信用保險對科技企業的服務范圍。其次，規劃建立科技支行。農行江蘇分行成立的科技支行，施行“四新定位、五專運作”的獨特模式值得廣東借鑒。所謂“四新”即是面向戰略性新興產業、構建新金融模式、服務新企業和研發新產品；所謂“五專”即成立專營機構和專業團隊、推出專屬產品、制訂專業流程、設立專項補償。

（六）探索開發科技金融產品技術入股、股權轉讓、新三板交易等盡管已經提出一段時間了，然而在實踐中卻推廣困難，比如技術入股中的技術如何定價，股權轉讓之后的股權退出方式等問題都沒有較好的操作指引。由于科技金融的問世是為了解決技術產業化過程中的某個特殊階段的金融支持問題，因此它必然區別于一般的金融，有其特殊性，對此視而不見將會在操作層面遇到很多問題。對已有的科技企業融資方式，無論擔保、抵押、還是租賃等，必須以一種新模式出現。前文強調過，由于科技金融面向對象的特殊性，科技金融產品也應按照功能進行細分。

作者：駱世廣張新華王燕單位：廣東金融學院廣東區域金融政策研究中心武漢軟件工程職業學院計算機學院信陽職業技術學院數學與計算機科學學院