金融控股集團的投資管理范文

本站小編為你精心準備了金融控股集團的投資管理參考范文，愿這些范文能點燃您思維的火花，激發您的寫作靈感。歡迎深入閱讀并收藏。

近年來，金融行業的改革發展進度不斷邁進。在經濟收入多元化、投資風險分散化、整合金融資源獲取協同效應、服務地方實體經濟等各種因素的作用下，我國各地出現了組建地方金融控股集團的熱潮。但是金融控股集團的投資具有政策性強、投資金額大、社會關聯度大、復雜程度高以及影響面廣等特點，為此，如何正確把握投資方向、如何選擇投資項目、如何進行風險控制、如何提升投資質量、如何保障投資安全等等，成為投資管理關注的問題。

一、地方金融控股集團的發展現狀

目前，地方金融控股集團主要有三種類型:一是以銀行作為核心，如上海國際集團以上海浦東發展銀行為平臺，整合旗下的信托、證券、保險等組建金融控股公司；二是以地方國有投資公司為平臺組建國有獨資集團公司，如杭州市金融投資集團由杭州市投資控股有限公司和杭州市財開投資集團公司合并組建；三是以國有投資公司為主同時吸收其他資本的國有控股集團公司，如天津泰達國際金融控股集團，由泰達控股、天津經濟技術開發區國有資產經營公司、天津保稅區投資有限公司等國有資本，聯合其他資本組建而成。各地方金融控股集團憑借獨有的地方國有資本背景，在與當地其他機構競爭時，擁有得天獨厚的優勢，但是在實際的投資管理過程中也存在一些問題。

二、金融控股集團投資管理中的實際問題

1.集團戰略、主營業務和投資方向不一致。部分金融控股集團在進行項目投資時，主要存在兩方面的問題：一是沒有圍繞金融及類金融行業或不在自身集團熟悉的投資領域，就進行盲目的多元化投資戰略；二是沒有進行戰略全局和長遠規劃，只關注局部影響和短期利益。根據金融控股集團的定位，應主要進行金融類（如銀行、保險、證券和信托等）還有類金融（如典當、擔保、融資租賃、小額貸款及P2P等互聯網金融等）項目進行投資。但是部分地方金融控股集團投資項目有園區建設，甚至是酒店、建筑、旅游等非金融及類金融的行業。在一些不熟悉的行業和項目進行投資，由于沒有專業技術支撐，同時無法形成金融資產的集聚效應和協同效應，造成了投資上的誤區甚至是損失。

2.投資決策體制不完整。主要表現在以下兩個方面；第一，一部分金融控股集團的領導人，對科學、合理投資決策有一定程度上的誤解。在實際決策過程，過于依靠相關職能部門、專家學者或中介機構的建議，沒有發揮出自身的評價能力、綜合判斷能力和洞察力。第二，決策隨意性較大，某個領導者的權利過于集中。決策權過度集中在某個領導者手中，使得集體決策和聽證會成為形式。以一個人的決策代替領導班子的決策，致使沒有科學論證的情況下，就開始進行投資。

3.不具備投資風險控制意識。相較而言，金融企業比非金融企業多了“財務風險——金融風險——財政風險”這一風險鏈，使得金融控股集團的投資大都具有較強的風險性，而部分金融控股集團，只看重投資帶來的利潤，而忽略了投資風險的大小，忽略了對投資風險的有效控制。如，部分金融集團沒有按國有資產管理的要求設立《“三重一大”管理辦法》，不設風險控制委員會，內部風控部門也形同虛設。管理層沒有控制投資風險的意識，風險分析和論證做的還不到位，沒有系統性的風險評估體系及相應的風險預案。在項目投資過程中，風險把控流于形式，不能及時將各種風險反饋到決策層，導致風險范圍不斷地擴張，嚴重的直接導致投資的失敗。

三、增強金融控股集團投資管理的對策

1.加強對投資項目的監督，建立綜合績效評價制度。金融控股集團應全面推進預算管理，根據企業發展規劃、經營策略，客觀分析市場形勢和政策導向，并涵蓋集團本部及下屬子公司的投資規劃，科學制定企業投資戰略。對重大項目、金融項目、非主業和非控股等項目投資，應進行可行性分析，重點是資金籌集、股權結構、投后管理方案以及風險防范措施，并明確投資項目決策者和實施者應承擔的責任，同時按管理權限規定及時上報國資部門審批。投資過程應加強跟蹤，及時發現問題并采取有效的風險控制措施。綜合績效評價是全面評價企業投資運行效果的重要手段。應建立以資本回報和持續發展為核心的綜合考核指標體系，建立以綜合考核結果為基礎的薪酬制度，從而優化內部資源配置，形成對企業投資經營活動的有效激勵和約束，促進企業穩健經營。

2.加強集團風險管理，構建完善預警機制。伴隨著金融改革與金融創新的不斷深入，各種金融衍生工具和金融產品推陳出新，但金融風險也與日俱增。金融控股集團要以風險控制為導向，將風險防范關口前移，通過構建完善的投資管理制度、運行監測體系和評價體系，并構建風險防火墻隔離機制，防范化解投資風險，提高投資管理效益。同時，金融控股集團要建立完善的預警機制，建立長短期結合的投資風險預警系統，通過動態跟蹤和定時定點監測，對投資企業經營管理活動進行實時監控，發現異常情況及時采取相應措施，避免或減少投資損失。

3.建立內部控制制度，對集團資金進行有效管理。首先，金融控股集團針對金融企業特點、企業自身經營狀況和當地經濟運行情況，制定和完善集團投資管理辦法。要嚴格按照《企業會計準則》、《企業財務通則》、《企業內部控制基本規范》及其指引等要求，建立完善投資的事前、事中和事后的管理辦法和內部控制制度，使企業內部控制更加科學規范、合理有序。第二，要加強對投資管理制度和內部控制制度執行情況的檢查，評估運行效果，及時修正補充，不斷增強投資管理能力。資金管理方面，財務監督部門應聯合審計部門，對每一個投資項目進行備案，對資金走向、經辦人、項目地址等充分了解，防止出現資金去向不明，謀取私利的情況。

4.建立外派監事會制度，履行出資者和監督機構職責。國資部門對國有企業派出監事會，是履行出資人監督的重要形式。國資部門應建立對金融控股集團及其下屬子公司的外派監事會制度，定期或不定期的對投資等經營活動進行專項監督檢查。通過對企業一定時期的經營狀況和投資等財務活動實施監督，從而了解出資人關注的事項和企業執行國有資產管理制度的情況，進而實現國有資本保值增值的目的。一方面，要完善監事會制度，包括監管內容、議事規則、懲治措施等；另一方面，選派具備豐富的經濟、財務、審計和國資管理專業知識的人員擔任監事，切實履行監督職責。金融控股集團也要積極支持和配合監事會工作，自覺接受監事會的監督檢查，及時報告重大事項，主動提供有關資料，主動接受監事會監督。

四、結語

總而言之，金融控股集團的管理主要是投資的管理，而投資的管理歸根結底就是風險的管理。加強投資管理可以有效減少金融控股集團的經營風險。金融控股集團要在競爭激烈的市場中占有一席之地，就要建立科學有效的投資管理體系，同時增強對業務和管理人員的培訓，樹立正確的投資管理理念，不斷提升投資管理水平。

作者：林斌 單位：福州市投資管理公司